Публикация научных статей.
Вход на сайт
E-mail:
Пароль:
Запомнить
Регистрация/
Забыли пароль?
Международный научно-исследовательский журнал публикации ВАК
Научные направления
Поделиться:
Разделы: Экономика
Размещена 08.12.2015. Последняя правка: 08.12.2015.

НЕКОТОРЫЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ ОРГАНИЗАЦИИ

Ильина Анна Владимировна

РБ, г.УФа, Башкирский государственный аграрный университет

Студент

Шутько Галина Николаевна, кандидат экономических наук, доцент, кафедра “Финансы и кредит” Башкирский государственный аграрный университет


Аннотация:
В статье рассматриваются вопросы теории и практики управления денежными средствами. А также на примере конкретной организации рассчитаны показатели эффективности использования денежных средств, определены проблемы и направления совершенствование управления денежными средствами организации.


Abstract:
The article deals with the theory and practice of cash management. And the example of a particular organization designed performance indicators of use of funds, problems and improving cash management organization.


Ключевые слова:
денежные средства; управление денежными средствами; эффективность использования денежных средств.

Keywords:
cash; cash management; efficient use of funds; objectives; stages


УДК 33

В современных условиях хозяйствования многие предприятия поставлены в условия самостоятельного выбора стратегии и тактики своего развития. Самофинансирование предприятием своей деятельности стало первоочередной задачей.

В условиях конкуренции и нестабильной внешней среды необходимо оперативно реагировать на отклонения от нормальной деятельности предприятия. Управление денежными средствами является тем инструментом, при помощи которого можно достичь желаемого результата деятельности предприятия – получения прибыли. Устойчивому положению компании содействует поддержание количества денежных. средств на необходимом уровне, оптимизация платежей. Поэтому наиболее важной задачей на предприятии является создание такого механизма управления денежными средствами, который оказался бы результативным. Этими обстоятельствами обусловлен выбор темы исследования.

Политика управления денежными средствами — это часть общей политики управления оборотными активами предприятия, заключа­ющаяся в оптимизации размера их остатка с целью обеспечения постоянной платежеспособности и эффективного использования в процессе хранения.

Целями управления денежными средствами компании являются следующие:

  • обеспечение возможности гибкого реагирования на изменения рыночной ситуации;
  • повышение эффективности деятельности путем принятия взаимоувязанных решений во всех областях управления, затрагивающих финансовые потоки;
  • осуществление целенаправленных организационных изменений в компании путем оценки деятельности подразделений, формального анализа возможных альтернативных вариантов действий, принятия и реализации соответствующих управленческих решений;
  • демонстрация возможностей роста и прибыльности потенциальным инвесторам;
  • осознанный выбор адекватной финансовой стратегии путем оценки сопоставления уровней прибыли и риска

Представим результаты исследования  эффективности использования денежных средств, для того, чтобы выявить проблемы и предложить пути совершенствования на примере организации ООО Агрофирма “Наумкино”, которая находится в Республике Башкортостан. ООО Агрофирма “Наумкино” является коммерческой специализированной сельскохозяйственной организацией по производству и реализации зерно – животноводческой продукции.

Таблица 1. Динамика и структура оборотных активов организации

Наименование

показателя

Значение показателя

2013 в % к 2012

2014 в %  к 2012

Изменение уд.веса(+/-)

2014 в % к 2012

На 31 декабря 2012

На 31 декабря 2013

На 31 декабря 2014г.

II ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

тыс.

руб.

уд.

вес, %

тыс.

руб.

уд.

вес, %

тыс.

руб.

 

уд.

вес, %

Запасы

22513

32,3

22257

30,5

29998

38,9

98,9

133,2

6,6

Дебиторская задолженность

10483

15,0

11652

15,9

2256

2,9

111,2

21,5

-12,1

Денежные средства

16

0,023

78

0,107

6

0,008

487,5

37,5

0,0

ИТОГО  по разделу II

33012

47,3

36987

50,6

32260

41,8

112,0

97,7

-5,5

БАЛАНС

69725

100,0

73054

100,0

77168

100,0

104,8

110,7

-

Из таблицы видно, что запасы в 2014 году увеличились на 33,2%, что в стоимостном выражении на 7485 тысяч рублей. Это не самая лучшая ситуация для организации. Из этого следует, что ООО Агрофирма “Наумкино” не реализует большую часть продукции, и соответственно не выполняя данную деятельность, не получает еще прибыли.

Дебиторская задолженность на 31 декабря 2014 года уменьшилась почти в 5 раз, при этом ее удельный вес всего лишь 2,9 %, следовательно, денежные суммы, выданные в долг сторонним организациям, возвращаются, данная тенденция является положительным результатом для организации.

Денежные средства за анализируемый период уменьшились почти в 3 раза и составили на 31 декабря 2014 год 6 тыс. рублей, при этом их удельный вес совсем невелик.

В целом у данной организации за анализируемый период наблюдается тенденция роста оборотных активов, так они увеличились в динамике на 7443 ты. Рублей и составили 77168 тыс. рублей.

Но при этом большую часть в оборотных активах составляют запасы с удельным весом 38,9%  на конец 31 декабря 2014 года. 

Таблица 2. Динамика продолжительности операционного и финансового циклов

 

 

Показатели

Значение показателя, дн.

 

Изменение

2013 г.

2014 г.

Абсолютное

Относительное

Продолжительность оборачиваемости запасов

335

276

-59

82,6

Продолж-сть оборачиваемости дебиторск.задолж-сти

137

57

-80

41,8

Продолж-сть оборачиваемости кредит.задолж-сти

70

66

-4

93,7

Продолжительность операционного цикла

471

333

-138

70,8

Продолжительность финансового цикла

401

268

-133

66,7

По результатам расчетов можно сделать следующие основные выводы:

  • запасы у данной организации превращаются из материальной в денежную форму за 276 дней,ч то на 59 дней меньше, чем в 2013 году, это почти год. Данный результат носит отрицательный характер, то сеть запасы лежат долгое время на складских помещениях и не используются, не входят в кругооборот денежных средств организации;
  • дебиторская и кредиторская задолженность обладают положительной тенденцией, так как их продолжительность оборота снизились в 2014 году на 80 и 4 дней соответственно. Значит за анализируемый период получилось разобраться с дебиторами и кредиторами немного быстрее, чем в 2013 году;
  • операционный цикл в 2014 году составил 333 дня, что на 29,2% меньше, чем в  2013 году, это означает, что период между приобретением производственных запасов и получением денежных средств от реализации готовой продукции уменьшается, но он очень большой;
  • финансовый цикл также имеет тенденцию снижения, так за анализируемый период он уменьшилась до 268 дней, значит время между погашением кредиторской задолженности и погашением дебиторской задолженности уменьшилось на33,3%.

Основными предложениями по совершенствованию управления денежными средствами для ООО Агрофирма “Наумкино” являются:

  • необходимо ускорить реализацию запасов в планируемом периоде: реализовать готовую продукцию, хотя бы по цене ниже рыночной, для того, чтобы уменьшить запасы, пустить их в действие, и получить дополнительный доход;
  • также можно реализовать сырье и материалы сторонним организациям, которые необходимы для них, это позволит получить дополнительные денежные средства, которые можно будет направить на создание резерва;
  • для того, чтобы дебиторы возвращали долг, необходимо применять частичную  предоплату, чтобы компенсировать часть долга в случае неуплаты, этот путь не позволит увеличиваться дебиторской задолженности в геометрической прогрессии.
  • можно принять систему взаиморасчетов;
  • чтобы уменьшить продолжительность оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности, необходимо больше реализовать запасов, и от того организация получит больше выручки;
  • также можно привлечь дополнительных инвесторов для развития деятельности организации.

В данной статье были рассмотрены основные теоретические вопросы управления денежными средствами организации. Так, политика управления денежными средствами представляет часть общей политики управления оборотными активами предприятия, заключа­ющаяся в оптимизации размера их остатка с целью обеспечения постоянной платежеспособности и эффективного использования в процессе хранения. Эффективное управление денежными средствами позволяет достичь желаемого результата организации – получение прибыли, что позволяет организации находится в устойчивом положении, и быть платежеспособным.

Также здесь были представлены результаты исследования использования денежных средств в организации ООО Агрофирма “Наумкино”, выявлены проблемы и представлены предложены по совершенствованию управления денежными средствами.

Библиографический список:

1. Васильева, Л.С., Петровская, М.В. Финансовый анализ: учебник для вузов [Текст]/ Л.С. Васильева. – 4-е изд. – М.: Кно-Рус, 2010. – 880 с.
2. Ковалев, В..В., Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент: конспект лекций с задачами [Текст] / В.В. Ковалев. – М.: Проспект, 2010. – 504 с.
3. Шохин Е.В. ,Финансовый менеджмент [Текст] : учеб. пособие для студ. вузов / [Е.И. Шохин, Е. В. Серёгин , М. Н. Гермогентова и др.] ; под ред. Е. И. Шохина. - М. : ИД ФБК-ПРЕСС, 2010. - 410 с.
4. Шутько Г.Н., Исмагилова А. Управление денежными активами сельскохозяйственной организации. – Экономика и социум, № 14, 3013 г.




Рецензии:

15.01.2016, 19:34 Демчук Наталия Ивановна
Рецензия: В статье необходимо было уделить внимание показателям абсолютной ликвидности, а по содержанию это анализ оборотных активов, необходимо доработать



Комментарии пользователей:

Оставить комментарий


 
 

Вверх