Публикация научных статей.
Вход на сайт
E-mail:
Пароль:
Запомнить
Регистрация/
Забыли пароль?
https://wos-scopus.com
Научные направления
Поделиться:
Разделы: Экономика
Размещена 04.10.2016.

АНАЛИЗ ПЛАТЕЖНОГО БАЛАНСА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ЗА 2012-2015 ГГ.

Антюхина Анастасия Алексеевна

Институт экономики и управления (СП) ФГУАО ВО «КФУ имени В.И. Вернадского» Кафедра государственных финансов и банковского дела

студентка 5 курса

Срибная Екатерина Андреевна, кандидат экономических наук, доцент кафедры государственных финансов и банковского дела, Институт экономики и управления (СП) ФГУАО ВО «КФУ имени В.И. Вернадского», Республика Крым, г. Симферополь


Аннотация:
В настоящей статье изучены теоретические подходы к сущности платежного баланса страны и проанализированы составляющие платежного баланса Российской Федерации за период 2012-2015 гг.


Abstract:
In this article we examined the theoretical approaches to the essence of the country's balance of payments and analyzed the components of the Russian Federation, the balance of payments for the period 2012-2015.


Ключевые слова:
анализ; платежный баланс; Центральный банк Российской Федерации; торговый баланс; баланс услуг; сальдо

Keywords:
analysis; payment balance; The Central Bank of the Russian Federation; trade balance; balance of services; balance


УДК 339.72

Введение

Платежный баланс представляет собой показатель развития экономики любого государства. Он показывает, насколько эффективно осуществляется международная деятельность по продаже и покупке товаров и услуг. Разрабатывать и составлять платежный баланс должны все государства, которые являются действующими участниками Международного валютного фонда. Структура платежного баланса является утвержденной и единой для всех государств. В Российской Федерации составляет и разрабатывает прогноз  платежного баланса Центральный банк Российской Федерации. Одной из важнейших оснований регулирования и поддержания платежного баланса страны являются золотовалютные резервы Центрального банка Российской Федерации.

Актуальность

Формирование платежного баланса Российской Федерации за период 2012-2015 гг. было связано с ухудшением экономической ситуации в стране, внешнеполитической ситуации и повышением рисков деятельности на международном рынке. Укрепление положительного баланса и рост положительного сальдо текущего счета в 2015 году были недостаточными для компенсации оттока капитала из страны.

Целью данной статьи является анализ платежного баланса Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

В соответствии с поставленной целью в работе решены следующие задачи:

  1. Изучены теоретические подходы к сущности платежного баланса страны.
  2. Проанализированы составляющие платежного баланса Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

Материалы и методы: исследования и последующие выводы были построены на основании изученного материала, законодательных актов, учебников и научных статей отечественных и зарубежных ученых по соответствующей проблематике.

 В процессе написания статьи нами были использованы следующие методы научного познания:

  1. Абстракции и конкретизации (при изучении теоретических подходов к сущности платежного баланса страны).
  2. Методы анализа и синтеза (при анализе составляющих платежного баланса Российской Федерации за период 2012-2015 гг.).

Результаты:

"Платежный баланс представляет собой составленный в форме бухгалтерских счетов статистический отчет о торговых и финансовых сделках экономических субъектов страны с остальным миром за определенный период (обычно за год)" [1, c.407].

"Платежный баланс представляет собой систематизированная статистическая запись всех экономических сделок между резидентами данной страны и остальным миром за определенный период времени (год, квартал, месяц)" [2, c.224].

Динамика счета текущих операций и операций с капиталом в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг. представлена в таблице 1.

Таблица 1. Динамика счета текущих операций и операций с капиталом в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

Показатели

2012

2013

2014

2015

1

2

3

4

5

Счет текущих операций, млрд. дол. США

71,3

34,1

56,7

69,56

Темп роста счета текущих операций к 2012 году

100%

47,83%

79,52%

97,56%

Темп роста счета текущих операций к предыдущему году

100%

47,83%

166,28%

122,68%

Счет операций с капиталом, млрд. дол. США

-5,2

-0,4

-42,0

-0,3

Темп роста счета операций с капиталом к 2012 году

100%

7,69%

807,69%

5,77%

Темп роста счета операций с капиталом к предыдущему году

100%

7,69%

10500%

0,71%

Сальдо счета текущих операций и счета операций с капиталом, млрд. дол. США

66,1

33,7

14,7

69,26

Темп роста сальдо счета текущих операций и счета операций с капиталом к 2012 году

100%

50,98%

22,24%

104,78%

Темп роста сальдо счета текущих операций и счета операций с капиталом к предыдущему году

100%

50,98%

43,62%

471,16%

Источник: рассчитано по материалам [3]

Проанализировав данные таблицы 1, можно сделать вывод, что счет текущих операций Российской Федерации за 2012-2015 гг. сократился на 2,44% по сравнению с показателем 2012 года и составил в 2015 году 69,56 млрд. дол. США, а счет операций с капиталом за аналогичный период сократился на 94,23% и составил в 2015 году -0,3 млрд. дол. США.

Сальдо счета текущих операций и счета операций с капиталом за 2012-2015 гг. увеличилась на 3,16 млрд. дол. США с 66,1 млрд. дол. США в 2012 году до 69,26 млрд. дол. США в 2015 году. Сокращение сальдо счета текущих операций и счета операций с капиталом Российской Федерации было обусловлено оттоком капитала из страны. Снижение счета текущих операций было связано с экономическими санкциями, введенными против Российской Федерации странами Европейского Союза и США, а также с запретом ввоза многих импортных товаров на территорию Российской Федерации.

Динамика торгового баланса и баланса услуг в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг. представлена в таблице 2.

Таблица 2. Динамика торгового баланса и баланса услуг в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

Показатели

2012

2013

2014

2015

1

2

3

4

5

Торговый баланс, млрд. дол. США

191,7

181,9

189,7

148,5

Темп роста торгового баланса к 2012 году

100%

94,89%

98,96%

77,46%

Темп роста торгового баланса к предыдущему году

100%

94,89%

104,29%

78,28%

Экспорт торгового баланса, млрд. дол. США

527,4

523,3

493,6

341,5

Темп роста экспорта торгового баланса к 2012 году

100%

99,22%

93,59%

64,75%

Темп роста экспорта торгового баланса к предыдущему году

100%

99,22%

94,32%

69,19%

Импорт торгового баланса, млрд. дол. США

335,8

341,3

308,0

192,95

Темп роста импорта торгового баланса к 2012 году

100%

101,64%

91,72%

57,46%

Темп роста импорта торгового баланса к предыдущему году

100%

101,64%

90,24%

62,65%

Баланс услуг, млрд. дол. США

-46,6

-58,3

-54,6

-36,6

Темп роста баланса услуг к 2012 году

100%

125,11%

117,17%

78,54%

Темп роста баланса услуг к предыдущему году

100%

125,11%

93,65%

67,03%

Экспорт баланса услуг, млрд. дол. США

62,3

70,1

66,6

51,8

Темп роста экспорта баланса услуг к 2012 году

100%

112,52%

106,90%

83,15%

Темп роста экспорта баланса услуг к предыдущему году

100%

112,52%

95,01%

77,78%

Импорт баланса услуг, млрд. дол. США

108,9

128,4

121,2

88,4

Темп роста импорта баланса услуг к 2012 году

100%

117,91%

111,29%

81,18%

Темп роста импорта баланса услуг к предыдущему году

100%

117,91%

94,39%

72,94%

Источник: рассчитано по материалам [3]

Проанализировав данные таблицы 2, можно сделать вывод, что торговый баланс за 2012-2015 гг. сократился на 22,54% по сравнению с показателем 2012 года и составил в 2015 году 148,5 млрд. дол. США. Баланс услуг в платежном балансе показал за 2012-2015 гг. отрицательную динамику. Сокращение торгового баланса обусловлено сокращением, как экспорта торгового баланса, так и импорта торгового баланса, что было связано с ухудшением внешнеэкономической конъюнктуры и введенными экономическими санкциями.

Экспорт торгового баланса за 2012-2015 гг. сократился на 185,9 млрд. дол. США с 527,4 млрд. дол. США в 2012 году до 341,5 млрд. дол. США в 2015 году. Экспорт баланса услуг за 2012-2015 гг. сократился на 10,5 млрд. дол. США с 62,3 млрд. дол. США в 2012 году до 51,8 млрд. дол. США в 2015 году, но по сравнению с 2013 годом в 2014 году экспорт баланса услуг снизился на 3,5 млрд. дол. США с 70,1 млрд. дол. США в 2013 году до 66,6 млрд. дол. США в 2014 году. Это происходило при снижении импорта торгового баланса и росте импорта баланса услуг.

Отрицательная динамика спроса на импортные товары стала следствием снижения спроса на инвестиционные товары, а также снижение покупательной способности населения из-за снижения курса национальной валюты. На изменение баланса услуг в платежном балансе оказало значительное влияние падение курса национальной валюты, а также снижение доходов населения.

Динамика баланса оплаты труда и баланса доходов в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг. представлена в таблице 3.

Таблица 3. Динамика баланса оплаты труда и баланса доходов в платежном балансе Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

Показатели

2012

2013

2014

2015

1

2

3

4

5

Баланс оплаты труда, млрд. дол. США

-11,8

-13,2

-9,0

-5,1

Темп роста баланса оплаты труда к 2012 году

100%

111,86%

76,27%

43,22%

Темп роста баланса оплаты труда к предыдущему году

100%

111,86%

68,18%

56,67%

Баланс инвестиционных доходов, млрд. дол. США

-56,8

-67,2

-56,9

-31,6

Темп роста баланса инвестиционных доходов к 2012 году

100%

118,31%

100,18%

55,63%

Темп роста баланса инвестиционных доходов к предыдущему году

100%

118,31%

84,67%

55,54%

Баланс инвестиционных доходов к получению, млрд. дол. США

42,8

37,9

43,5

33,6

Темп роста баланса инвестиционных доходов к получению к 2012 году

100%

88,55%

101,64%

78,50%

Темп роста баланса инвестиционных доходов к получению к предыдущему году

100%

88,55%

114,78%

77,24%

Баланс инвестиционных доходов к выплате, млрд. дол. США

99,6

105,1

100,3

65,2

Темп роста баланса инвестиционных доходов к выплате к 2012 году

100%

105,52%

100,70%

65,46%

Темп роста баланса инвестиционных доходов к выплате к предыдущему году

100%

105,52%

95,43%

65,00%

Баланс вторичных доходов, млрд. дол. США

-6,1

-9,3

-8,7

-5,6

Темп роста баланса вторичных доходов к 2012 году

100%

152,46%

142,62%

91,8%

Темп роста баланса вторичных доходов к предыдущему году

100%

152,46%

93,55%

64,37%

Источник: рассчитано по материалам [3]

Проанализировав данные таблицы 3, можно сделать вывод, что баланс инвестиционных доходов за 2012-2015 гг. снизился на 25,2 млрд. дол. США с -56,8 млрд. дол. США в 2012 году до -31,6 млрд. дол. США в 2015 году. Тогда как по сравнению с показателем 2013 года баланс инвестиционных доходов в 2014 году значительно снизился. Изменение баланса инвестиционных доходов обусловлено ростом поступлений из-за границы, которые формировались как участие в капитале и покупке долговых инструментов.

Баланс оплаты труда в платежном балансе Российской Федерации за 2012-2015 гг. уменьшился на 56,78% с -11,8 млрд. дол. США в 2012 году до -5,1 млрд. дол. США в 2015 году, что было обусловлено, в том числе падением курса национальной валюты. Баланс вторичных доходов в платежном балансе Российской Федерации за 2012-2015 гг. сократился на 8,2% с -6,1 млрд. дол. США в 2012 году до -5,6 млрд. дол. США в 2015 году, что было обусловлено, в том числе, сокращением таможенных  платежей.

Баланс инвестиционных доходов к получению в платежном балансе Российской Федерации за 2012-2015 гг. сократился на 9,2 млрд. дол. США с 42,8 млрд. дол. США в 2012 году до 33,6 млрд. дол. США в 2015 году. Баланс инвестиционных доходов к выплате в платежном балансе Российской Федерации за 2012-2015 гг. сократился на 34,4 млрд. дол. США с 99,6 млрд. дол. США в 2012 году до 65,2 млрд. дол. США в 2015 году.

Золотовалютные резервы Центрального банка Российской Федерации за 2012-2015 гг. сократились на 28,59% с 515,9 млрд. дол. США в 2012 году до 368,4 млрд. дол. США в 2015 году. Снижение золотовалютных резервов Центрального банка Российской Федерации было обусловлено повышением курса иностранной валюты с целью обеспечения стабильности валютного курса и сглаживания его колебаний, а также обеспечения стабильности в банковской системе страны.

Динамика чистого ввоза/вывоза капитала и золотовалютных резервов Центрального банка Российской Федерации за период 2012-2015 гг. представлена в таблице 4.

Таблица 4. Динамика чистого ввоза/вывоза капитала и золотовалютных резервов Центрального банка Российской Федерации за период 2012-2015 гг.

Показатели

2012

2013

2014

2015

1

2

3

4

5

Чистый ввоз/вывоз капитала банками и предприятиями, млрд. дол. США

-48,8

-61,0

-151,5

-56,9

Темп роста чистого ввоза/вывоза капитала банками и предприятиями к 2012 году

100%

125,0%

310,45%

116,6%

Темп роста чистого ввоза/вывоза капитала банками и предприятиями к предыдущему году

100%

125,0%

248,36%

37,56%

Золотовалютные резервы Центрального банка Российской Федерации всего, млрд. дол. США

515,9

522,8

470,1

368,4

Темп роста золотовалютных резервов Централь-ного банка Российской Федерации к 2012 году

100%

101,35%

91,13%

71,41%

Темп роста золотовалютных резервов Центрального банка Российской Федерации к предыдущему году

100%

101,35%

89,92%

78,37%

Источник: рассчитано по материалам [3]

Проанализировав данные таблицы 4, можно сделать вывод, что чистый вывоз капитала банками и предприятиями Российской Федерации за 2012-2015 гг. вырос на 16,6% по сравнению с показателем 2012 года и составил в 2015 году -56,9 млрд. дол. США. Наибольшая величина данного показателя наблюдалась в 2014 году и составляла -151,5 млрд. дол. США. Это было обусловлено нестабильностью экономической ситуации в стране и сильными колебаниями курсов иностранных валют.

Рост чистого вывоза капитала банками и предприятиями за 2012-2015 гг. обусловлен экономической ситуацией, складывающейся в Российской Федерации.

Золотовалютные резервы Центрального банка Российской Федерации за 2012-2015 гг. показывали меньший темп снижения, чем чистый вывоз капитала банками и предприятиями. Так за 2012-2015 гг. темп роста чистого вывоза капитала банками и предприятиями в 2014 году по сравнению с 2013 годом составил 248,36%, а темп роста золотовалютных резервов Центрального банка Российской Федерации в 2014 году по сравнению с 2013 годом составил 89,92%.

Выводы

Таким образом, из всего вышеизложенного можно сделать вывод, что в 2015 году платежный баланс показывает положительную динамику практически по всем его составляющим по сравнению с 2013 и 2014 годом. Это обусловлено постепенным выходом экономики Российской Федерации из кризиса и адаптации к новым условиям внешней политики и международной торговли.

Заключение

Управление платежным балансом включает политику улучшения платежного баланса, которая направлена на увеличение экспорта, увеличение инвестиционной привлекательности страны и рост положительного сальдо платежного баланса.

Библиографический список:

1. Тарасевич Л.С., Гребенников П.И., Леусский А.И. Макроэкономика: учебник / Л.С. Тарасевич, П.И. Гребенников, А.И. Леусский. – 6-е изд., испр. и доп. – М.: Высшее образование, 2006. – 654 с.
2. Вечканов Г.С., Вечканова Г.Р. Макроэкономика: учебник / Г.С. Вечканов, Г.Р. Вечканова. – СПб: Питер, 2008. – 240 с.
3. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.cbr.ru/




Рецензии:

4.10.2016, 16:25 Боровский Владимир Наумович
Рецензия:  Я являюсь доцентом этого университета, поэтому не имею права на рецензию научной статьи коллеги. С уважением Боровский В.Н.

4.10.2016, 20:02 Федоров Владимир Анатольевич
Рецензия: Очень хотелось увидеть формулу, куда можно было бы подставить цифры.А так не видно связи между цифрами из которых вы делаете выводы. Без связи выводы получаются типа 4 больше 2-х, или приводятся выводы, которые можно сделать и без анализа.А проверить,приведенные вами цифры в рамках статьи рецензент не может.Однако тема статьи очень актуальна,хотелось бы узнать что будет со страной.Ведь выход экономики из кризиса не ощущают даже члены правительства. В таком виде считаю,что публиковать статью нецелесообразно.

14.10.2016, 21:50 Рябова Елена Вячеславовна
Рецензия: Полностью согласна с Федоровым В.А., представленный вывод пока из таблиц не следует. Все представленные темпы роста в 2015 году относительно 2012 г. намного или не очень, но ниже чем в 2013 и 2014 году, поэтому и требуется визуализация расчетов Вашим выводам. Уберите по тексту несколько опечаток, имеется несоблюдение падежей в некоторых предложениях.



Комментарии пользователей:

Оставить комментарий


 
 

Вверх